🔎 Trade Republic vs Scalable Capital : qui est le plus fiable en 2026 ?
Avant de comparer les fonctionnalités et les tarifs, il est essentiel d’évaluer la solidité réglementaire et la crédibilité de chaque plateforme. C’est un critère décisif, en particulier pour un investisseur particulier qui confie des fonds à un courtier étranger.
Deux néocourtiers allemands sous surveillance réglementaire
Trade Republic a été fondé en 2015 à Berlin. En 2026, la plateforme revendique plus de 8 millions de clients répartis dans 17 pays européens, dont la France. Scalable Capital, fondé en 2014 à Munich, opère dans 6 pays européens et compte un peu plus d’un million de clients.
Les deux courtiers sont régulés par la BaFin, l’autorité de surveillance financière allemande, et figurent tous deux dans la liste blanche des prestataires autorisés par l’AMF (Autorité des marchés financiers) en France. Leurs identifiants REGAFI respectifs sont le n°84129 pour Trade Republic et le n°94437 pour Scalable Capital.
La protection des dépôts est assurée à hauteur de 100 000 euros par personne conformément à la directive européenne sur les systèmes de garantie des dépôts. Les fonds des clients de Trade Republic sont conservés auprès de Citibank et Solarisbank. Ceux de Scalable Capital sont déposés chez Deutsche Bank, J.P. Morgan Asset Management, DWS et BlackRock.
Présence en France
Trade Republic a ouvert une succursale physique en France en janvier 2025, située à Neuilly-sur-Seine (92). Scalable Capital ne dispose pas d’implantation locale : son siège reste en Allemagne. Ce point peut avoir son importance pour les démarches administratives ou en cas de litige.
Satisfaction client
Sur Trustpilot, Scalable Capital obtient une note moyenne de 3,9/5 sur environ 5 400 avis. Trade Republic affiche une note de 3,4/5 sur près de 33 000 avis. Le volume d’avis plus élevé pour Trade Republic s’explique par sa base d’utilisateurs plus large, mais aussi par une exposition plus grande aux critiques en cas de dysfonctionnement.
| Critère | Trade Republic | Scalable Capital |
|---|---|---|
| Date de création | 2015 | 2014 |
| Siège social | Allemagne | Allemagne |
| Régulateur | BaFin – REGAFI n°84129 | BaFin – REGAFI n°94437 |
| Présence en France | Oui (succursale depuis janv. 2025) | Non (opère depuis l’Allemagne) |
| Nombre de clients | +8 millions | +1 million |
| Pays couverts | 17 pays en Europe | 6 pays en Europe |
| Note Trustpilot | 3,4/5 (env. 33 000 avis) | 3,9/5 (env. 5 400 avis) |
| Garantie des dépôts | 100 000 € par personne | 100 000 € par personne |
En synthèse : les deux plateformes présentent un niveau de sécurité réglementaire comparable et satisfaisant. La présence physique de Trade Republic en France constitue un avantage pratique, mais ne change pas fondamentalement le niveau de protection offert à l’investisseur.
👉 Scalable Capital ou Trade Republic : qui propose les meilleurs supports d’investissement ?
Le type d’enveloppe fiscale disponible est souvent le premier critère de choix pour un investisseur résidant en France.
- Trade Republic propose un compte-titres ordinaire (CTO) et un Plan d’épargne en actions (PEA). Le PEA permet, sous conditions et après 5 ans de détention, d’être exonéré d’impôt sur le revenu sur les plus-values (hors prélèvements sociaux).
- Scalable Capital ne propose qu’un compte-titres ordinaire. L’absence de PEA est un désavantage significatif pour les investisseurs français souhaitant optimiser leur fiscalité sur le long terme.
Ni l’un ni l’autre ne propose de PEA-PME, de PEA jeunes ou de compte de démonstration. Pour tester les plateformes, vous devez obligatoirement ouvrir un compte réel.
Conclusion partielle : si vous souhaitez investir via un PEA en France, Trade Republic s’impose comme le seul choix possible entre les deux. Si vous n’êtes pas éligible au PEA ou si vous n’en avez pas besoin, les deux courtiers sont comparables sur ce critère.
👉 Trade Republic vs Scalable Capital : lequel donne accès à plus d’instruments financiers ?
L’univers investissable est un critère clé, notamment pour les investisseurs qui souhaitent diversifier leur portefeuille au-delà des ETF classiques.
Actions et ETF
Les deux plateformes donnent accès à plusieurs milliers d’actions cotées sur les principales bourses mondiales, ainsi qu’à un large catalogue d’ETF. Trade Republic revendique plus de 9 000 actions et 2 500 ETF disponibles. Scalable Capital propose une offre comparable, avec notamment un accès aux ETF de BlackRock iShares et d’autres grands émetteurs.
Autres instruments
- Trade Republic propose également des obligations, des produits dérivés (certificats, warrants) et des cryptomonnaies.
- Scalable Capital donne aussi accès à des fonds actifs et à des produits dérivés, selon l’abonnement choisi.
Plans d’investissement programmés
Les deux plateformes proposent des plans d’investissement automatisés (investissements récurrents), ce qui est particulièrement utile pour les investisseurs souhaitant lisser leur prix d’entrée dans le temps.
Point d’attention : la disponibilité de certains instruments peut varier selon la résidence de l’investisseur et les conditions réglementaires locales. Il est conseillé de vérifier directement sur chaque plateforme la liste des instruments accessibles depuis la France avant d’ouvrir un compte.
💰 Scalable Capital vs Trade Republic : qui est le moins cher ?
La structure tarifaire est l’un des points de différenciation les plus importants entre ces deux néocourtiers.
Modèle tarifaire de Trade Republic
Trade Republic applique un modèle simple : 1 euro de frais fixes par transaction, quelle que soit la taille de l’ordre. Cette commission s’applique aux actions, ETF et autres instruments (hors investissements programmés, qui sont gratuits). Il n’y a pas d’abonnement mensuel.
Modèle tarifaire de Scalable Capital
Scalable Capital propose deux offres :
- Offre gratuite (Free Broker) : 0,99 euro par transaction sur les ETF de partenaires, transactions gratuites sur certains ETF éligibles.
- Offre Prime+ (payante) : environ 4,99 euros par mois, avec un nombre de transactions potentiellement illimitées selon les conditions en vigueur. Cette offre peut inclure des avantages supplémentaires comme un taux d’intérêt sur les liquidités.
Comparaison directe : pour un investisseur qui passe peu d’ordres par mois, Trade Republic à 1 euro par transaction est souvent moins cher que l’abonnement Prime+ de Scalable Capital. Pour un investisseur très actif, le modèle à abonnement de Scalable Capital peut devenir avantageux au-delà d’un certain nombre de transactions mensuelles.
Note importante : les tarifs peuvent évoluer. Vérifiez toujours les conditions tarifaires actuelles directement sur les sites officiels des deux plateformes avant de prendre une décision.
💰 Trade Republic vs Scalable Capital : quels frais annexes faut-il prévoir ?
Au-delà des frais de transaction, d’autres coûts peuvent impacter la rentabilité réelle de vos investissements.
Frais de change
Les deux plateformes appliquent des frais de change lorsque vous investissez dans des titres libellés dans une devise étrangère (par exemple, des actions américaines en dollars). Ces frais sont généralement de l’ordre de 0,99% à 1% selon les plateformes et les conditions du moment.
Frais de tenue de compte
Trade Republic ne facture pas de frais de tenue de compte. Scalable Capital non plus sur son offre de base, mais l’offre Prime+ implique un abonnement mensuel récurrent.
Frais de retrait et de transfert
Le retrait de fonds vers un compte bancaire est généralement gratuit sur les deux plateformes. Le transfert de titres vers un autre courtier peut en revanche générer des frais, variables selon les cas. Ce point mérite d’être vérifié en cas de souhait de mobilité.
Intérêts sur liquidités
Depuis 2024, Trade Republic propose une rémunération des liquidités non investies à un taux variable (à vérifier au moment de la souscription). Scalable Capital propose également une rémunération des liquidités, notamment dans son offre Premium. Ces taux dépendent de la politique de la BCE et peuvent évoluer.
👉 Scalable Capital ou Trade Republic : quelle application mobile choisir ?
Les deux plateformes sont intégralement accessibles via une application mobile. Aucune des deux ne propose d’interface web complète équivalente à l’application – Trade Republic dispose d’une version web limitée, tandis que Scalable Capital offre une interface web plus développée.
Application Trade Republic
L’application Trade Republic est réputée pour sa simplicité d’utilisation. L’interface est épurée, avec un parcours d’achat fluide, une visualisation claire du portefeuille et l’accès direct au PEA. Elle est bien adaptée aux investisseurs débutants ou à ceux qui privilégient la gestion passive via des ETF.
Les fonctionnalités avancées sont limitées : pas de graphiques techniques élaborés, pas d’outils d’analyse poussés. Ce n’est pas un terminal de trading professionnel.
Application Scalable Capital
L’application de Scalable Capital est légèrement plus complète sur le plan analytique. Elle intègre des outils de suivi de portefeuille plus détaillés et offre une meilleure lisibilité des performances par classe d’actif. Elle est adaptée à des profils un peu plus avancés, sans pour autant s’adresser aux traders actifs.
Notes sur les stores
Les deux applications obtiennent des notes satisfaisantes sur l’App Store et Google Play, avec des mises à jour régulières. Des avis négatifs ponctuels signalent des bugs ou des lenteurs lors des périodes de forte volatilité sur les marchés – un point à garder à l’esprit pour les investisseurs qui souhaitent réagir rapidement aux mouvements de marché.
📝 Trade Republic vs Scalable Capital : quel accompagnement client ?
Le service client est un critère souvent sous-estimé jusqu’au moment où un problème survient.
- Trade Republic propose un support client accessible via l’application, principalement par messagerie. Depuis l’ouverture de la succursale en France, certaines interactions peuvent se faire en français. Les délais de réponse varient selon la charge de la plateforme.
- Scalable Capital offre un support client en allemand et en anglais, avec des ressources en ligne en français. L’assistance est accessible par e-mail et via un formulaire de contact. Le délai de réponse peut être plus long pour les utilisateurs francophones.
Ni l’un ni l’autre ne propose de conseiller dédié ou de gestion personnalisée. Ce sont des plateformes en libre-service : l’utilisateur gère seul ses investissements. Aucune des deux ne constitue une alternative à un conseiller financier ou à un gestionnaire de patrimoine.
🎯 Trade Republic vs Scalable Capital : verdict 2026
Les deux plateformes s’adressent à des investisseurs particuliers souhaitant accéder aux marchés financiers à faible coût. Leur positionnement est comparable, mais leurs différences orientent vers des profils distincts.
Choisissez Trade Republic si :
- Vous souhaitez ouvrir un PEA pour optimiser votre fiscalité en France.
- Vous préférez un modèle tarifaire simple sans abonnement.
- Vous êtes débutant et cherchez une application intuitive.
- Vous souhaitez bénéficier d’une succursale locale en France.
Choisissez Scalable Capital si :
- Vous n’avez pas besoin d’un PEA et investissez principalement via un CTO.
- Vous passez un grand nombre de transactions par mois et pouvez rentabiliser l’abonnement Prime+.
- Vous souhaitez accéder à une interface légèrement plus analytique.
Limites communes à retenir : ni Trade Republic ni Scalable Capital ne conviennent aux traders actifs recherchant des outils avancés, ni aux investisseurs ayant besoin d’un accompagnement personnalisé. Ce sont des solutions adaptées à l’investissement passif de long terme, principalement via des ETF.
Les informations présentées dans cet article sont fournies à titre informatif et comparatif. Elles ne constituent pas un conseil en investissement. Investir comporte un risque de perte en capital. Vérifiez toujours les conditions en vigueur directement auprès des plateformes concernées avant toute décision.
